Сделки и капитал
Разработка финансовой модели
Финансовая модель в Excel: три формы отчётности, DCF, сценарии и анализ чувствительности. Для инвестора, банка и для решений самого собственника.
- 3–8 недель
- срок разработки
- Excel + встреча-разбор
- результат
- По факту
- бюджет — верхняя граница
Для чего нужна модель
Для инвестора
Обосновать оценку компании и показать, как вложенные деньги превращаются в рост.
Для банка
Показать, что денежного потока хватает на обслуживание долга при разных сценариях.
Для собственника
Сравнить варианты: открывать ли направление, покупать ли оборудование, сколько стоит рост.
Что внутри
- Три связанные формы: P&L, баланс, cash flow — баланс сходится в каждом периоде.
- Оценка методом DCF и, где уместно, по сопоставимым компаниям.
- Сценарии: базовый, оптимистичный, стрессовый.
- Анализ чувствительности: какие допущения сильнее всего влияют на результат.
- Лист допущений: все входные данные в одном месте, с источниками.
Разработка финансовой модели проекта и бизнеса
Модель проекта — для новой линии, завода, выхода на рынок: инвестиционная фаза, выход на мощность, окупаемость, NPV и IRR.
Модель бизнеса — для действующей компании: строится от исторической отчётности и показывает, как изменятся прибыль, деньги и стоимость компании.
Результат, сроки и цена
Вы получаете файл Excel с открытыми формулами — без макросов и «чёрных ящиков», — краткое описание логики и встречу-разбор, на которой проходим модель вместе.
Срок — от 3 до 8 недель в зависимости от сложности бизнеса и качества исходных данных. Бюджет рассчитываем по трудозатратам и фиксируем до начала работ как верхнюю границу.
Если модель уже есть
Модель подготовили сотрудники, подрядчик или другая сторона сделки? Тогда нужна не разработка, а независимая проверка финансовой модели: фиксированная цена и письменное заключение.
Пример задачи
Компания планирует выход на рынок ОАЭ через собственное юрлицо. Модель проекта показывает, сколько нужно вложить до первой прибыли, при каком объёме продаж направление окупается и что происходит, если запуск сдвигается на полгода.
Ситуация типовая и приведена для иллюстрации.Вопросы и ответы
Что такое финансовое моделирование?
Это построение расчётной модели бизнеса, в которой прибыль, деньги и стоимость компании зависят от набора допущений. Подробно — в статье «Финансовое моделирование: как устроена модель, которую принимает инвестор».
Можно ли финансовую модель заказать, если учёт не в порядке?
Да, но сначала придётся восстановить исторические цифры хотя бы в управленческом виде. Это увеличивает срок; иногда разумнее начать с постановки управленческого учёта.
Смогу ли я сам менять модель?
Да. Допущения вынесены на отдельный лист, формулы открыты. На встрече-разборе показываем, что и где менять.
Смежные услуги
Обсудим вашу задачу
Первая встреча — без оплаты. Обсуждаем задачу, ситуацию и ожидания; дальше — предложение с составом работ, сроками и бюджетом. Работаем с проектами от 100 000 ₽.